IPOs em 2024: veja os setores que lideraram a abertura de capital no mundo

Todos os anos, diversas empresas abrem capital na bolsa. Sendo que a operação de abrir o capital é denominada de IPO.

Assim o ano de 2024 foi excelente para o mercado, representando uma verdadeira recuperação referente aos IPOs.

Desse modo, vamos conhecer mais a fundo quais foram os setores que tiveram mais empresas abrindo capital e quais foram os países que se destacaram, acompanhe.

O que é um IPO e como iss impacta o mercado?

O IPO é uma sigla inglesa para: Initial Public Offering, que em português seria: “Oferta Pública Inicial”. Mas o que é IPO de fato?

A oferta pública inicial nada mais é do que a abertura de capital de uma empresa na bolsa de valores.

Dessa maneira, investidores podem comprar as ações no IPO empresa e se tornarem acionistas dela.

Sendo que o principal motivo para a empresa abrir capital na bolsa está associado à captação de recursos. Ao ceder parte das ações da empresa, os proprietários dela, conseguem levantar recursos para aumentar os investimentos na própria companhia.

Além disso, o IPO também pode ajudar a fortalecer a marca e agilizar o crescimento da firma. Querendo ou não, com mais recursos oriundos do IPO, a gestão da empresa pode ampliar os negócios da companhia, como também adquirir outras firmas concorrentes, por exemplo.

Já para os investidores, o IPO é uma oportunidade de adquirir as ações da empresa por um preço relativamente vantajoso, uma vez que há expectativa que a empresa possa progredir e com isso, se valorizar no mercado.

Por exemplo, no IPO do Facebook em 2012, as ações foram precificadas a US$ 38,00 cada. Hoje, as mesmas ações são negociadas acima dos US$ 700,00. Ou seja, um aumento superior a 1.742%.

Os setores com mais IPOs em 2024

A seguir, vamos conhecer melhor os setores com mais IPOs no mundo em 2024. Segundo dados divulgados pela Ernst and Young’s (EY) Global IPO Trends Report, ocorreram aproximadamente 1.215 IPOs em 2024. Uma queda de 10% quando comparado ao ano de 2023.

Abaixo, separamos os principais setores econômicos e a porcentagens de IPOs que cada um registrou ao longo de 2024:

Ao comparar os períodos de 2024 contra 2023 identificamos uma queda considerável na quantidade de IPOs entre dois setores.

Por exemplo, no segmento de tecnologia, responsável por 17% dos IPOs de 2024, houve uma queda de 18% na quantidade de IPOs comparado a 2023.

Dentre os motivos apontados para tal redução, existe a queda de IPOs de companhias de semicondutores. Na esteira dessa redução, outras áreas cresceram no mercado, como o segmento de softwares empresariais e de consumo. Destacando que em 2024 ocorreram as eleições presidenciais nos Estados Unidos, outro fato que colabora para uma redução de IPOs.

A queda também pode ser percebida na área industrial. De 2023 para 2024, houve uma redução de 28% das aberturas de capital de empresas do setor industrial. Um dos motivos para esta redução está ligada à queda no ímpeto de crescimento da indústria no mundo, principalmente nos Estados Unidos e na China.

O segmento de energia também registrou queda em seus IPOs de 2023 para 2024. A queda foi da ordem de 10%. Esta redução tem como base alguns fatores, como a desaceleração econômica mundial e os conflitos geopolíticos pelo mundo. Desse modo, menos empresas ligadas ao setor de energia estão dispostas a abrir o capital no mercado. Porém, nas áreas de saúde e consumo houve um aumento nos IPOs, de respectivamente: 4% e 6%.

Crescimento dos IPOs

O segmento de consumo obteve um aumento em seus IPOs em 2024 em parte devido à expansão do consumo por parte das populações mundial, como também, do otimismo dos consumidores.

Já as empresas ligadas à área de saúde estão se destacando devido ao grande investimento no segmento oncológico e também, no desenvolvimento de companhias de biotecnologia.

Quanto dinheiro os IPOs movimentaram globalmente?

Um IPO costuma movimentar muito dinheiro nos mercados, mas e milhares de IPOs? Quantos bilhões de dólares não foram movimentados?

Nesse sentido, em 2024 os IPOs no mundo movimentaram um total de US$ 121,2 bilhões. Sendo que dentro desse montante alguns setores se destacaram por serem aqueles que mais “arrecadaram”, como é o caso da área de tecnologia (com US$ 23,6 bilhões dos IPOs de 2024), consumo (com US$ 25,4 bilhões) e o setor industrial, com US$ 20,8 bilhões. Ao todo, esses três setores concentraram mais de 57% dos valores arrecadados com IPOs em 2024.

Destacando que diversas empresas que fizeram IPOs em 2024 eram Private Equity e Venture Capital, ou seja, o apetite por risco do mercado está alto. Com mais investidores apostando em companhias mais “arriscadas”, podemos dizer que o ambiente de mercado de capital está de “bom humor”.

Contudo, é o mercado de tecnologia aquele que pode reservar as melhores oportunidades de investimento.

Querendo ou não, a Inteligência Artificial está ganhando terreno no mercado e atraindo bilhões de dólares de investimentos. Com isso, o mercado de tecnologia parece estar à frente quando o assunto é tendência de investimento.

Os países com mais IPOs em 2024

Apesar da queda de IPOs em 2024, o mercado de capitais continua forte. Conheça a seguir os países que mais registraram IPOs em 2024:

Ao comparar o desempenho entre os mercados desenvolvidos contra os em desenvolvimento, temos uma grata surpresa. A Índia aparece como a nação que mais teve IPOs no mundo.  Porém, o volume financeiro movimentando ainda foi bem inferior ao dos Estados Unidos, que aparecem na segunda posição em quantidade de IPOs.

Junto da Índia, podemos acrescentar outros países em desenvolvimento, como é o caso da China, Coreia do Sul, Hong Kong, Malásia e Arábia Saudita. Os 6 países juntos registraram 655 IPOs e um volume financeiro de US$ 48,4 bilhões. Já os países desenvolvidos, que aqui seriam representados por Estados Unidos, Europa, Japão e Reino Unido, obtiveram 392 IPOs, com um volume financeiro de US$ 58,1 bilhões. Portanto, mesmo com muito mais IPOs, as nações em desenvolvimento, ainda não conseguem levantar volume financeiro similar aos países desenvolvidos.

O Brasil no mercado de IPOs em 2024

Ao contrário da Índia e dos demais países em desenvolvimento que ficaram entre os 10 que mais registraram IPOs em 2024, IPO no Brasil, não teve.

Como o mercado está extremamente receoso com a situação fiscal do país, nenhuma companhia está disposta a abrir capital. Uma vez que os investidores estão reticentes em investir no mercado de capitais.

Outro detalhe está associado à taxa de juro. Com a Selic podendo terminar 2025 em 15%, por exemplo, os investidores estão focados na renda fixa. Onde há grande retorno e maior segurança.

Sendo assim, enquanto a situação fiscal não melhorar, o mercado de capital brasileiro, possivelmente vai permanecer “paralisado”.

Contudo, fundos e gestores, estão ansiosos para que a situação mude, portanto caso haja melhorias na situação fiscal, os mercados podem mudar de “mão” rapidamente.

Expectativas para IPOs em 2025

De acordo com uma pesquisa conduzida pela EY CEO Outlook Pulse Survey publicada em setembro de 2024, 1.200 CEOs de grandes empresas esperam que aproximadamente 32% dos IPOs no mundo em 2025 sejam de companhias ligadas à tecnologia.

Na segunda e terceira posição, vem os setores industrial e de saúde, com 13% cada um. Ou seja, o segmento de tecnologia permanece chamando atenção do mercado e vai permanecer assim em 2025 também. Para o Brasil, infelizmente não há expectativa de IPOs. Ao menos, enquanto a situação fiscal permanecer ruim.

Conclusão

O mundo registrou 1.215 IPOs em 2024, porém, não conseguiu superar os números apresentados em 2023 que foram de 1.351.

Dentre os motivos para esta redução nos IPOs estão as eleições nos Estados Unidos, como também o baixo desempenho econômico mundial. As guerras regionais, como no leste europeu e no oriente médio, também ajudam a fomentar um ambiente mais pessimista e sem “apetite por risco”.

Dentre os setores que mais se destacaram com relação aos IPOs, temos o de tecnologia. A Inteligência Artificial sem dúvidas vem monopolizando a atenção dos investidores e do mercado também. Inclusive, para 2025, há grandes expectativas que este mercado continue em ascensão.

Já referente aos países que mais tiveram IPOs, o grande destaque fica com a Índia, que registrou 327 IPOs, movimentando um total de US$ 19,9 bilhões. Mas, quando o assunto é volume financeiro levantado com os IPOs, os Estados Unidos permanecem na liderança, arrecadando ao todo US$ 32,8.

Sendo assim, as expectativas para 2025 são positivas e o foco está no setor de tecnologia. Principalmente na área relacionada a Inteligência Artificial. Sobre o Brasil, infelizmente não há projeções para IPOs em 2025. Contudo, se a situação fiscal mudar, IPOs poderão voltar a acontecer.