O fundo imobiliário SPXG11 (SPX Real Estate Desenvolvimento de Galpões Logísticos Feeder Private) aprovou uma nova oferta pública de cotas com possibilidade de captação de até R$ 20 milhões. A operação integra o plano de crescimento do veículo e foi estruturada para ampliar os recursos destinados ao desenvolvimento de ativos logísticos.
A administradora BTG Pactual Serviços Financeiros e a gestora SPX Real Estate Gestão de Recursos, do grupo SPX Capital, aprovaram a operação, conforme fato relevante divulgado ao mercado. O processo marca a terceira emissão de cotas da classe única do FII e a segunda emissão de cotas da Subclasse C, seguindo a estratégia definida em regulamento.
Ao todo, poderão ser emitidas até 1.792.115 novas cotas, ao preço de R$ 11,16 por cota. O montante inicial totaliza R$ 20.000.003,40, valor que não considera a taxa de distribuição primária. As condições detalhadas constam no documento de referência que acompanhou a comunicação ao mercado.
Detalhes da emissão e condições da oferta
Os recursos captados serão alocados na aquisição de cotas da classe master do próprio veículo, em linha com a política de investimentos prevista no regulamento do fundo. A distribuição ocorrerá sob regime de melhores esforços, conduzida pelo BTG Pactual, e terá como público-alvo investidores qualificados, conforme a estrutura proposta.
Está previsto direito de preferência aos atuais cotistas na subscrição das novas cotas, garantindo prioridade proporcional às posições detidas. Caso a demanda não alcance o valor inicialmente previsto, a oferta poderá ser encerrada de forma parcial, desde que seja atingido o montante mínimo de aproximadamente R$ 10 milhões, conforme as condições estabelecidas no documento.
A operação foi desenhada para avançar a tese do veículo no segmento de desenvolvimento logístico, reforçando a base de capital para a execução do pipeline previsto. O cronograma, os prazos de exercício do direito de preferência e eventuais sobras seguirão as diretrizes informadas no fato relevante.
Fundo imobiliário foca no segmento logístico
O fundo é de gestão ativa, direcionado ao segmento logístico, e iniciou suas atividades em 2024. Atualmente, possui patrimônio líquido próximo de R$ 7,5 milhões, cerca de 764 mil cotas emitidas e 61 cotistas, sendo destinado exclusivamente a investidores qualificados, em conformidade com a sua classificação.
Por estar em fase inicial de desenvolvimento, o veículo ainda não apresenta histórico de distribuição de dividendos nem liquidez relevante no mercado secundário. O patrimônio por cota é de aproximadamente R$ 9,77, segundo os dados mais recentes disponíveis, refletindo o estágio atual de alocação dos recursos.
A nova emissão representa mais um passo na estratégia de expansão do fundo administrado pelo BTG Pactual e gerido pela SPX Real Estate. A iniciativa busca ampliar a base de recursos disponível para a execução da política de investimentos e o desenvolvimento de ativos logísticos, conforme as diretrizes estabelecidas no regulamento.
